به گزارش نسیم اقتصاد به نقل از خبرآنلاین،  شاخص کل بورس تهران در آغاز معاملات روز شنبه 18 مهر 1405 با افزایش بیش از 131 هزار واحدی به سطح 8 میلیون و 262 هزار واحد رسید؛ هم‌زمان، شاخص کل هم‌وزن نیز بیش از 18 هزار واحد رشد کرد تا نماگرهای اصلی بازار سهام در محدوده مثبت قرار بگیرند. این تحولات در شرایطی رقم خورد که ارزش معاملات ثبت‌شده در بورس تهران به حدود 181 هزار میلیارد تومان رسیده بود و شاخص کل فرابورس ایران نیز با افزایش نزدیک به 696 واحدی، در سطح 65 هزار و 143 واحد ایستاد.

داده‌های معاملاتی ساعت 9:55:38 روز شنبه نشان می‌دهد شاخص کل بورس با ثبت رقم 8 میلیون و 262 هزار و 319 واحد، نسبت به سطح قبلی خود 131 هزار و 239 واحد افزایش یافته است. شاخص کل هم‌وزن نیز با رشد 18 هزار و 833 واحدی به 2 میلیون و 169 هزار و 265 واحد رسید. هم‌زمانی رشد این دو شاخص می‌تواند نشانه‌ای از همراهی بخشی از سهام شرکت‌های بزرگ و کوچک با روند صعودی بازار باشد؛ هرچند برای ارزیابی میزان فراگیری این رشد، بررسی تعداد نمادهای مثبت و منفی ضروری است.

در بازار فرابورس نیز شاخص کل با افزایش 695.69 واحدی به 65 هزار و 143.93 واحد رسید. ارزش بازار اول و دوم فرابورس حدود 35 میلیون و 218 هزار میلیارد ریال و ارزش بازار پایه حدود 8 میلیون و 373 هزار میلیارد ریال گزارش شده است. ارزش معاملات ثبت‌شده در این بازار نیز به حدود 135 هزار و 705 میلیارد تومان رسید.

در بورس تهران، ارزش بازار حدود 239 میلیون و 309 هزار میلیارد ریال ثبت شده است. همچنین ارزش معاملات این بازار به حدود 180 هزار و 956 میلیارد تومان رسید. با این حال، ارقام مربوط به ارزش معاملات باید با توجه به واحدهای گزارش‌شده در سامانه و ماهیت دقیق داده‌ها تفسیر شوند؛ زیرا ارزش معاملات، ارزش بازار و حجم معاملات سه شاخص متفاوت‌اند و نمی‌توان آن‌ها را به‌جای یکدیگر به کار برد.

در بخش مربوط به تعداد سرخ، داده‌های سامانه برای بورس تهران عدد 430 هزار و 777 و برای فرابورس عدد 534 هزار و 506 را نشان می‌دهد. از آنجا که عنوان این شاخص در خروجی ارائه‌شده با واحد یا تعریف دقیق همراه نیست، نمی‌توان این ارقام را بدون بررسی بیشتر به تعداد نمادهای منفی تعبیر کرد. برای تحلیل دقیق‌تر وضعیت عرضه و تقاضا، اطلاعات تعداد نمادهای مثبت و منفی، ارزش صف‌های خرید و فروش و نسبت ارزش معاملات به میانگین روزهای اخیر نیز اهمیت دارد.

در مجموع، رشد هم‌زمان شاخص کل و شاخص هم‌وزن و افزایش شاخص فرابورس، تصویری مثبت از شروع معاملات شنبه ارائه می‌دهد؛ اما تداوم این وضعیت به پایداری تقاضا، میزان مشارکت سهام مختلف و توان بازار برای حفظ سطوح به‌دست‌آمده بستگی دارد. رشد ابتدای معاملات به‌تنهایی برای نتیجه‌گیری درباره تثبیت روند صعودی کافی نیست و باید رفتار شاخص‌ها تا پایان جلسه معاملاتی نیز بررسی شود.

تحلیل تکنیکال بورس؛ شاخص در مسیر صعود یا نزدیک مقاومت؟

از منظر تکنیکال، افزایش بیش از 131 هزار واحدی شاخص کل و رشد هم‌زمان شاخص هم‌وزن می‌تواند نشانه‌ای از تقویت مومنتوم صعودی در آغاز معاملات باشد. با این حال، برای تشخیص اینکه بازار وارد یک موج صعودی پایدار شده یا صرفاً در حال تجربه یک حرکت کوتاه‌مدت است، بررسی نمودار روزانه و هفتگی، حجم معاملات و رفتار شاخص در محدوده‌های مقاومتی ضروری است.

نخستین نکته، تثبیت شاخص در سطوح بالاتر است. اگر شاخص کل بتواند سطح 8 میلیون و 200 هزار واحد را حفظ کند و در ادامه با افزایش تقاضا از سقف‌های قبلی عبور کند، احتمال تداوم حرکت صعودی تقویت می‌شود. در مقابل، بازگشت به زیر این محدوده و افزایش فشار فروش می‌تواند احتمال اصلاح کوتاه‌مدت را افزایش دهد. البته این سطح، بر مبنای عدد فعلی شاخص انتخاب شده و بدون مشاهده نمودار تاریخی نمی‌توان آن را یک حمایت تکنیکال تأییدشده دانست.

نکته دوم، تأیید روند به‌وسیله حجم معاملات است. افزایش شاخص‌ها زمانی اعتبار بیشتری پیدا می‌کند که با ورود نقدینگی مؤثر و افزایش حجم معاملات همراه باشد. اگر رشد شاخص با کاهش قدرت خریداران یا افزایش عرضه در نمادهای بزرگ همراه شود، احتمال تضعیف روند وجود دارد. در سوی دیگر، رشد پایدار شاخص هم‌وزن می‌تواند نشانه‌ای از گسترده‌تر شدن مشارکت سهام در روند صعودی باشد.

در نهایت، برای تعیین حمایت‌ها و مقاومت‌های معتبر، ارائه اهداف عددی دقیق یا پیش‌بینی مسیر شاخص، اطلاعات نموداری بیشتری لازم است؛ از جمله سقف و کف‌های اخیر، میانگین‌های متحرک و شاخص قدرت نسبی (RSI). بنابراین، داده‌های فعلی از شروع مثبت معاملات حکایت دارند، اما تأیید روند صعودی به رفتار شاخص در ادامه بازار و تثبیت آن در سطوح بالاتر وابسته است.